Raízen negocia reestruturação de dívida de R$ 65 bilhões

A Raízen estabeleceu um acordo com seus credores para avançar com um plano de recuperação extrajudicial, visando reorganizar uma dívida total de R$ 65 bilhões. O plano agora inclui os detentores de R$ 27 bilhões em debêntures emitidas no exterior, que representam 40% do total da dívida.

Apoio Significativo dos Credores

Recentemente, a companhia alcançou progressos nas tratativas com credores locais e conseguiu retomar as discussões com os investidores estrangeiros. Essa colaboração indica que o quórum necessário para a aprovação do plano poderá ser superior ao mínimo exigido de 50%, podendo chegar até 75%.

A votação da estratégia de recuperação pelos credores será realizada em comitês específicos e na assembleia de Certificados de Recebíveis do Agronegócio (CRA). Os credores receberão mais de 80% do capital da empresa após a conversão de parte da dívida em ações.

Detalhes da Reestruturação da Dívida

O restante da dívida será transformado em novos títulos, com a Raízen Combustíveis e a Raízen Energia emitindo papéis que terão vencimentos entre 2032 e 2035. As taxas de remuneração variam, dependendo do perfil do credor, seja ele local ou internacional.

Uma reestruturação mais ampla da Raízen será efetivada até 2027, dividindo as operações de açúcar e etanol da parte de combustíveis. Além disso, a empresa está planejando desinvestimentos significativos, como a venda de ativos na Argentina, que pode gerar até US$ 1,4 bilhão.

Com o pedido de recuperação extrajudicial apresentado em março, a Raízen busca uma estrutura de capital menos alavancada. O plano também inclui um aporte significativo de R$ 3,5 bilhões da Shell e uma potencial injeção de R$ 500 milhões por Rubens Ometto, que pode garantir um assento no conselho de administração, dependendo da decisão até o primeiro trimestre de 2027.

Até a implementação das mudanças, a gestão da empresa ficará a cargo de um comitê de transição, liderado pelo CFO, Lorival Luz.